1. 2024年产量3750万吨，同比增12.4%，进口938万吨增3.1%，对外依存度仍高达20%。这产能已经超过全球一半了，还得写“仅有”52%。
2. 而且确实是需要，大量进口不是假的。之前对外依存度高达45%，要从韩国日本等地进口。经过不断努力上产能，才降到20%，但进口数量绝对值仍居高不下。两三年后，几个大项目落成，才会彻底缓解。
3. 这种产品就是化工制造业里著名的PX（对二甲苯）。为什么产能超全球一半，还要大量进口，因为需求旺盛。不进口，产能高可能是内卷过剩。但大量进口，需求旺盛应该是真的。旺盛需求是因为，PX是另一种著名化工产品PTA（精对苯二甲酸）的上游，生产PTA就需要PX。而PTA我国产能占全球72%。
4. 2024年我国PTA产能8015万吨，进口稀少不到2万吨，出口441万吨。PTA可以说是优势产品了，大量出口。但是上游的PX还是产能短缺，要上产能。
5. 为什么PTA产能会达到全球七成以上？原因是外国PTA产能过剩了，需求小，纷纷减产、关厂。我国产量占比高，但没过剩，卖出去了。中国还在继续增加PTA产能，预计2028年产能超亿吨，占比74%。而2023年起，多家海外PTA企业去产能。
6. 乐天化学计划出售巴基斯坦公司75%股份；英力士关闭比利时的一套PTA装置；Indorama关闭了荷兰70万吨的工厂，永久关闭加拿大年产60万吨的工厂。三菱化学退出PTA业务，三井化学关闭山口县工厂，东丽宣布2026年停止日本PTA项目。日本PTA产能将归零。
7. 这些企业产能过剩，原因是成本高、工艺落后，等于我国历史上常见的老旧产能，结局必然是整改淘汰。也有中国企业技术进步的外因，但主要是内因，没有努力降低成本、革新工艺。欧洲老旧装置每吨加工成本550元，我国新技术降本至358元，极端能到300元甚至更低。
8. 外国PTA走上产能过剩被淘汰的道路，本身责任最大，没有大力降本。但是也有降本难度高的因素。有个悖论式的“降本困境”，产业降本最重要因素是超大规模，没有之一。技术可以研发不是大问题，但是技术投资、运营成本要摊销在规模上。
9. 也就是说，如果不想变成落后的过剩产能被淘汰，需要大规模扩张产能。但这本身有点“自杀性攻击”的意思，要是扩张产能降本失败怎么办？会死更快，还大赔，公司都要破产了。只有中国化解了“降本悖论”，通过扩大产能，解决了产能过剩问题，需求旺盛。
亚洲视觉科技研发总监
