德意志帝國的核心正在崩塌

我們熟悉的那個蒂森克虜伯，也開始裁員了。德國企業，尤其是車企裁員之聲不絕於耳，而且呈現擴大趨勢。

最近這段時間，德國的大眾要百年來首次關閉德國本土工廠，Stellantis、日產和奧迪宣布將在未來幾個月內在全球範圍內削減總計超過1.6萬個工作崗位。其中，日產將在全球裁員9000人，Stellantis將在美國和西班牙裁員2600人，奧迪將在德國裁員4500人。這還只是近期汽車產業鏈裁員的一小部分。

博世，舍弗勒，也開始了自己裁員的步伐......這是整個供應鏈崩潰的前兆啊！沒人，就沒法研發，開拓新品，就會一步落後，步步落後....

目前沒有傳出大規模裁員消息的奔馳和寶馬，也出現了利潤的腰斬。這個事情拉長了來看，也就是這幾年的事情，數據的爆炸也就是這幾個月的事情

汽車對德國的重要性

汽車工業是整個西方陣營中，還存有優勢的、有一定規模的製造業，但是這兩年疲態出露，而且下滑的速度很快。德國的汽車工業可能正在經歷“諾基亞時刻”。

德國著名的三大汽車集團，兩個BB每家都是250萬輛左右銷量，大眾生產的汽車相對低端一些，BBA合計的銷售量每年大約在1400w量左右——雖然德國本土生產的規模只有400w輛車左右，但是其中的汽車零部件的出口和利潤的回流，讓德國成為了全球工業的強國。

這1400w輛車，差不多占全球的比重是16%左右。但是考慮到其售價偏高+供應鏈優勢，最終德國汽車的全產業鏈產值，全球占比超過20%。作為一個人口8500w、勞動人口4500w的國家，汽車工業對德國的就業市場影響巨大，汽車生產行業直接就業人數高達80多萬，相關行業就業人數接近500萬，甚至更多。而且，作為一個發達國家，相當比例的就業都是服務業提供的。如果是限制在製造業的領域裡，可以說，汽車工業上下游提供的就業，可能占比超過50%。

美國通過出口美元來獲利，法國是通過非洲的原殖民地不公平貿易來獲利，德國就是通過出口汽車來進行剝削——也就是咱們國家汽車價格便宜。我曾經幾個月前查詢了一下，國內售價15w的凱美瑞，在泰國居然需要30多萬人民幣。

德國如果一旦失去汽車工業，不僅僅是失業率的問題，更大的一個問題是，國內的社會矛盾會越來越激烈——要知道，依賴服務業撐起來的GDP規模，是沒有意義的，美國的服務業發達，但是人家的科技，美元和軍隊，全球收割；法國只能收割非洲原殖民地國家，這也是法國的底氣所在。德國呢？一旦在一個重要的可貿易部門失去了優勢之後，國內就會面臨非常強大的壓力。

從這點來看，中國的產業結構，未必是差的，只是還沒到我們發揮的時候。我們經常描述我們的經濟特徵“兩頭在外”，上游原材料基本靠進口，下游需求基本靠出口。但是我們依託於自身的努力和犧牲，構建了全球最大的產能。

如果我們要轉移矛盾，參考美國，法國和德國：要麼我們搞定上游，能拿到低成本的能源和原材料（目前來看是可能性很大的，德國就是廉價天然氣）；要麼就是搞定下游需求，全球所需，都是由我們來滿足，在高端製造業和RMB上，能夠獲得一定的優勢。

一個封閉的經濟體，遇到問題，很容易消化不良，但是一個強大的開放的經濟體，可以用其他部分的利益來彌補主體國家的損失，從而維持社會的穩定和經濟的發展——美國就是依託於全球經濟，才成就今天的霸主地位的。

隱患早已經存在

汽車產業鏈上，現在不僅僅是整車廠商裁員，利潤大幅下滑，這都是當下看到的現象，但是很顯然，隱患早就埋下了。

供應鏈上的博世，舍弗勒這類企業，當下的收入，基本源自於2-3年前，你拿到了幾個定點車型。如果你沒能拿到新車型，那麼新車銷量走高，老車型銷量下滑，這就會帶來收入的波動。所以，從消費者眼中，現在看到的老品牌的下滑，實際上都是結果了，原因在2-3年前就埋下了。從現在的情況來看，研發和新品在裁員的大背景下，已經無法實現。也就是，在未來5-10年，這些企業的衰敗，幾乎就是無法避免的。

德國的車企錯誤的估計了兩個問題：1.電動汽車轉型的速度；2.中國本土品牌的崛起。

客觀來說，過去20年，中國的本土品牌生產的汽車，幾乎每隔5年，就可以往上跳5w的價位。

2005年之前，，不到5w的夏利，奇瑞，吉利，比亞迪開始，在中國熱賣；這之前還有秦川的奧拓2008年前後，合資品牌伊蘭特賣的相當火爆，價格是6-8w；

2012年開始，長城的H6，把國產車賣到了10w以上，成為主流車型；

2015年前後，CRV這樣的合資品牌被擠出去，眾多國產品牌開始吃下15w左右價位的市場，這個市場中國年產汽車已經達到了2500w輛，雖然國產品牌還是弱勢地位，但是培育了一大批的成熟的供應鏈企業。

從這之後，國產車型開始依託於成熟的供應鏈，迎來了大爆發，不僅僅是燃油車持續上攻，關鍵是在電動化的轉型上，實現了飛躍。

截止到現在，國產品牌的國內市占率從不到20%，上升到了現在的70%——而且以肉眼可見的速度，在持續提升，最終達到90%應該不是問題。單車售價，現在50W以上的價位，也已不罕見了。

2015年之前的德國車企根本感受不到壓力，享受着中國成熟廉價的供應鏈，賺取利潤，那個時候一輛 audi A4的落地價還超過30w，而且根本感受不到威脅——中國經濟發展的好，中產階層快速擴大，並且消費升級。國產品牌的車和BBA的車，根本就沒有價格的重疊帶。

真正感受到威脅都是2020年以後了——國產電動車的崛起，燃油車也開始迅速的升級，在電動化和智能化上，德國車企落後了——智能化需要依託的供應鏈，德國基本沒有，甚至整個歐洲都沒有。

從一個更為長遠的視角看，汽車的電動化轉型和智能化轉型所需要的產業基礎和人力資本基礎，歐洲也基本不具備。中國從2000年以後，大學快速擴招，人數規模巨大，而且由於人太多，考大學的時候，幾乎所有的專業都能招到學生。這些年消費電子產業鏈培養出來了大量的工程師，讓中國的汽車產品快速迭代——日系和德系車的笑話是一車傳三代，人死車還在；中國的車是一年改三代，代代有迭代。

從這個角度來看，面對行業的大幅轉向和分支，日系和德系車企如果想要從根本上重構核心競爭力，即便是一切順利也需要20年的持續發力，但是顯然中國車企已經不會給他們那麼多時間了。

歐元會成為美元的犧牲品嗎？

歐盟的火車頭就是法國和德國，法國的核心利益在非洲。法國在製造業雖然也很強大，但是的確是沒什麼拿得出手的產業。歐盟最有名的製造業，可能只剩下一個空客了。大的製造業，在逐步的消失。

原來歐洲依託於較低的能源價格和天然氣石油，化工產業仍然具備很強的競爭力，但是這一場俄烏戰爭打下來，也基本加速了化工產業的崩塌。巴斯夫到湛江建了一個巨大的產能基地——隨着製造業中心的轉移，這些上游的原材料企業，也必須貼近產能中心建廠了，這已經不是簡單的成本問題了，是必須要滿足客戶快速響應的需求——這些東西背後，汽車工業的轉移功不可沒。

如果，歐盟的製造業進一步衰敗下去，那麼歐洲的優勢產業消失殆盡也只是時間的問題了。無法從外部獲得補給，歐盟又是一個散裝的四不像，解體也就是早晚得事情了。

我們在5月份的一個文章中討論過一個問題：美國的問題如何解決？上一次美國的危機是犧牲了日本，這次可以犧牲的對象，可能只有中國，歐盟和日本了。

日本的經濟體量可能已經無法解決美國的問題，但是歐盟可以——歐洲的產業相對高端，規模足夠大，而且企組織結構存在的問題又比較大。在中美對抗的這5年中，雖然我們也承受了較大的壓力，但是就目前來看產業的升級和發展並未耽誤，主要的問題也是國內的問題，而非外貿問題。

如果歐盟解體，騰出來的產業空間和資本空間（歐元），足夠解決中美兩國各自的問題。